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每日决策与收益

Codex · 北京时间 10-27 周二该臂 32 天无新决策,显示截至最近决策日 2026-09-25 的 7 天

决策 · 按北京时间决策日 09-25 周五

09-25 可交易决策的腿 · 按北京时间决策日 09-25

7腿 · 多 6 · 空 1
-4.34%已结算 7 腿平均净收益 · 胜率 29%
—未结算 0 腿 · 其中 0 腿按最新收盘浮动
0 · 0逾期 · 无法定价
日期决策数 · 按北京时间决策日收益 · 按入场交易日(市场当地)
全部可交易不做观望重复当日净收益已结算/腿胜率待结算 · 逾期
09-25 五22000-4.34%7/729%0 · 0
09-24 四11000-0.78%4/450%0 · 0
09-23 三22000+1.08%14/1443%0 · 0
09-22 二33000-0.68%13/1338%0 · 0
09-21 一44000-0.10% 部分31/3758%0 · 1
09-20 日11000休市
09-19 六22000休市
近 7 天1515000累计 -4.80%69/7548%0 · 1
速览 · 可交易一览09-25(北京时间)· 做多 6 · 做空 1 · 2 条可交易决策
按市场美股7
做多Microsoft MSFT.US+1.17%Copilot 从聊天工具升级为'Office+代码生成+常驻代理'的一站式工作入口,强化 M365 Copilot 席位与消费计费的变现叙事,并通过 FinOps 功能回应企业对 AI 成本失控的顾虑。Reuters 报道早盘涨约3%,Bloomberg 收盘节目称'Micro
做空monday.com MNDY.US+4.73%Code 让非开发者用自然语言在 Copilot 内生成应用、仪表盘和内部工具,直接切入 monday.com 等低代码/工作管理平台的'业务人员自建工作流'场景;微软以 M365 捆绑分发具备渠道优势。但功能仍在 Frontier 早期,短期对收入无实际影响,更多是估值叙事压力
事件微软发布新版Copilot:Home/Code/Autopilot,Office嵌入Copilot
做多Akamai Technologies AKAM.US-9.99%116 亿美元/7 年≈年均 16.5 亿美元,相当于 AKAM 年收入(约 40 亿美元级)的 40% 左右,且可再扩 90 亿,是公司史上最大合同,将其从 CDN/安全重估为 AI 推理/CPU 云基础设施。盘后已涨约 22%,常规时段开盘追入的剩余空间取决于次日延续;需注意
做多Cloudflare NET.US-6.09%同为边缘网络/分布式云,Anthropic 选择 Akamai 做大规模 CPU 推理/agent 工作负载,验证'边缘分布式基础设施承接 AI 负载'逻辑,市场可能给 NET(Workers AI)同类重估。但也可以理解为 Akamai 抢到了本可能流向 NET 的大单,方向不
做多Fastly FSLY.US-13.06%小市值 CDN/边缘计算同业,常在 AKAM/NET 大新闻后出现同情性上涨;无直接业务关联,纯板块联动。
做多Advanced Micro Devices AMD.US-1.64%合同明确是 CPU 工作负载,且约 55 亿美元 capex 主要用于服务器与内存;Akamai Cloud(原 Linode)服务器平台大量采用 AMD EPYC,CPU 增量需求有望部分流向 AMD。相对 AMD 体量增量很小(数十亿美元分多年),更多是'agent 时代 C
做多Micron Technology MU.US-1.93%新闻稿称 2026 年追加约 17 亿美元 capex 用于'锁定并预购包括内存在内的关键供应链部件',是内存紧缺/涨价叙事的又一佐证;对 MU 单一订单量级有限,仅作主题联动。
事件Akamai获Anthropic七年116亿美元云算力合同,附认股权证

决策数按北京时间的决策日统计。收益按每条腿在标的市场的入场交易日统计(美股可在盘前盘后成交,其他市场等下一常规开盘)——例如北京时间周五 15:45 的 A 股决策在下一交易日开盘入场,计入那一天的收益行;北京时间晚上的美股决策在美东当天盘前盘后成交,计入美东当天。同一行左右两组数字不是同一批决策。当日净收益 = 该入场日计入腿(同日重复已合并)的净盈亏 ÷ 实际投入的资金,扣成本;没买到的部分不投入、不计入,出场为下一常规开盘。

这个窗口内没有计入收益的决策腿。

口径:新闻发生 2 分钟后下单(不等决策),首笔可成交价开始买,每分钟最多吃成交额的 10%,最多买 10 分钟;美股盘前/夜盘没买够、且常规开盘价不比买入均价差 5% 以上时,开盘继续买;其他市场盘外等下一场开盘。下一常规开盘卖出。扣佣金、费用、印花税和滑点;每日收益 = 净盈亏 ÷ 实际投入资金 · 截至 2026-10-27 15:33 · method_id m8db1cbc8f2d

决策

重置

北京时间决策日

🇨🇳 A股公告中源协和不做把握 5/10
北京时间·🕒 发布 07-31(北京日)仅日期·待核·⟳ 抓取 07-30 17:50:09·⚡ 决策 07-31 19:20:17 +1d01h·87.8 天前

问询回复披露2025年收入14.55亿元,其中海外收入2.99亿元同比下降16.51%,国内收入11.20亿元同比下降5.35%。

📄 原文中源协和↗ 原文
中源协和细胞基因工程股份有限公司关于公司2025年年度报告的信息披露监管问询函的回复公告
1 / 49 证券代码:600645 证券简称:中源协和 公告编号:2026-019 中源协和细胞基因工程股份有限公司 关于公司2025 年年度报告的信息披露监管问询函的 回复公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、…
不做 中源协和(600645.SH)
问询回复披露的经营压力和募投延期偏负,但多为年报解释性明细,未形成强短空催化;同时无同向做多 edge,不做。
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北京时间决策日

🇨🇳 A股公告中源协和不做把握 7/10
北京时间·🕒 发布 07-18(北京日)仅日期·⟳ 抓取 00:00:39·⚡ 决策 07-18 00:26:47 +26m08s·101.6 天前

VUM02用于激素治疗失败急性移植物抗宿主病,当前仅I/II期临床I期首例受试者给药,距离上市审批和商业化仍早。

📄 原文中源协和↗ 原文
中源协和细胞基因工程股份有限公司关于全资子公司VUM02注射液临床试验进展的公告
证券代码:600645 证券简称:中源协和 公告编号:2026-018 中源协和细胞基因工程股份有限公司 关于全资子公司VUM02 注射液临床试验进展的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大 遗漏…
不做 中源协和(600645.SH)
仅I/II期临床I期首例受试者给药,非关键临床读数或上市批准;研发投入830.89万元,对短期业绩无直接增量。
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北京时间决策日

界面新闻不做把握 8/10
北京时间·🕒 发布 15:55:00时区推断·⟳ 抓取 16:11:01·⚡ 决策 07-17 16:43:49 +32m48s·102.0 天前

VUM02用于激素治疗失败的II至IV度急性移植物抗宿主病,目前仅I/II期临床I期首例入组给药,距离获批商业化仍早。

📄 原文界面新闻↗ 原文
中源协和:VUM02注射液首例受试者已于7月17日完成入组给药
中源协和7月17日公告,全资子公司武汉光谷中源药业有限公司用于激素治疗失败的II度至IV度急性移植物抗宿主病的VUM02注射液的临床试验,I/II期临床试验I期多次给药首例受试者已于2026年7月17日完成入组给药。 中源协和:VUM02…
不做 中源协和(600645.SH)
仅早期临床首例入组,距获批和销售收入很远,缺少短期可量化业绩增量;不做。
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财联社电报不做把握 7/10🔁 +1 同一事件
北京时间·🕒 发布 15:43:38时区推断·⟳ 抓取 15:43:58·⚡ 决策 07-17 15:55:24 +11m26s·102.0 天前

VUM02仍处I/II期临床早期,当前只是I期多次给药首例入组,不是获批、关键临床成功或商业化节点。

📄 原文财联社电报↗ 原文
【中源协和:VUM02注射液I期临床试验首例受试者完成入组给药】财联社7月17日电,中源协和(600645.SH)公告称,公司全资子公司武汉光谷中源药业有限公司自主研发的VUM02注射液,用于激素治疗失败的II度至IV度急性移植物抗宿主病…
不做 中源协和(600645.SH)
仅为I期首例入组给药,非临床成功或获批商业化节点,研发投入830.89万元也难形成短期业绩增量,不做。
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新浪财经7x24不做把握 7/10
北京时间·🕒 发布 15:43:16时区推断·⟳ 抓取 15:43:25·⚡ 决策 07-17 15:53:33 +10m08s·102.0 天前

VUM02仍处I/II期临床试验早期,首例受试者入组不是有效性读出、上市申请或获批节点。

📄 原文新浪财经7x24↗ 原文
【中源协和:VUM02注射液I/II期临床试验I期多次给药首例受试者入组】中源协和公告称,其全资子公司武汉光谷中源药业有限公司的VUM02注射液用于激素治疗失败的II度至IV度急性移植物抗宿主病的I/II期临床试验,I期多次给药首例受试者…
不做 中源协和(600645.SH)
首例入组属于早期研发进展,未披露有效性数据或商业化量级,距离上市审批较远,当前不做。
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北京时间决策日

财联社电报不做把握 5/10
北京时间·🕒 发布 07-03 17:50:35时区推断·⟳ 抓取 07-03 18:05:20·⚡ 决策 07-06 00:53:17 +2d06h·113.6 天前

征求意见稿将符合条件的CGT药品纳入创新药临床试验审评审批30日通道,方向上利好细胞与基因治疗研发企业和产业链。

📄 原文财联社电报↗ 原文
财联社7月3日电,国家药监局综合司就《关于优化细胞与基因治疗药品审评审批有关事项的公告(征求意见稿)》公开征求意见。 关于我们 网站声明 联系方式 用户反馈 网站地图 帮助 首页 电报 话题 盯盘 VIP FM 投研 下载 全部 加红 公…
不做 中源协和(600645.SH)
行业政策征求意见稿只提供主题预期,缺少对中源协和收入、利润或订单的直接短周期传导,且消息已扩散至券商和题材渠道。
不做 科济药业(02171.HK)
科济药业方向上受益但本事件不是公司产品审批或销售落地,商业化增量无法量化,不能仅凭行业政策征求意见稿建立正期望交易。
不做 金斯瑞生物科技(01548.HK)
金斯瑞生物科技只是二阶主题受益,本次政策未对应其具体产品、权益比例或收入增量,且体量下需要更明确的公司级催化。
不做 复星医药(600196.SH)
复星医药市值和业务基数较大,征求意见稿对其CAR-T业务的短期利润弹性不足以构成公司级交易催化。
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财联社电报不做把握 5/10
北京时间·🕒 发布 07-03 17:53:22时区推断·⟳ 抓取 07-03 18:15:01·⚡ 决策 07-06 00:43:46 +2d06h·113.6 天前

这是CGT行业监管效率改善的政策信号,但目前仍是征求意见稿,且主要影响临床试验入口速度,不直接改变单一上市公司的短期收入、利润或订单。

📄 原文财联社电报↗ 原文
国家药监局:将符合条件的细胞与基因治疗药品纳入创新药临床试验审评审批30日通道 关于我们 网站声明 联系方式 用户反馈 网站地图 帮助 首页 电报 话题 盯盘 VIP FM 投研 下载 全部 加红 公司 看盘 港美股 基金 提醒 2026…
不做 中源协和(600645.SH)
本次只是行业征求意见稿和主题扩散,无法证明中源协和存在可量化、短周期的收入或利润增量。
不做 药明康德(603259.SH)
药明康德只属于二阶服务链受益,且公司体量较大,本次政策没有订单金额、收入占比或利润弹性,短线正期望不足。
不做 泰格医药(300347.SZ)
泰格医药受益链条是临床CRO需求改善的二阶推断,本次政策不能直接量化为短期项目收入或利润变化。
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华尔街见闻快讯可交易 · 做多市场:A股▲ 赚 +0.83% · 已结算把握 5/10
北京时间·🕒 发布 07-03 17:54:47时区推断·⟳ 抓取 07-03 18:51:44·⚡ 决策 07-06 00:22:34 +2d05h·113.6 天前
📄 原文华尔街见闻快讯↗ 原文
国家药监局:将符合条件的细胞与基因治疗药品纳入创新药临床试验审评审批30日通道 药监局拟将符合条件的细胞与基因治疗药品纳入30日审评通道,加速研发进程,直接利好CGT及创新药板块。
国家药监局:将符合条件的细胞与基因治疗药品纳入创新药临床试验审评审批30日通道 国家药监局综合司就《关于优化细胞与基因治疗药品审评审批有关事项的公告(征求意见稿)》公开征求意见。其中提到,鼓励研发创新,提高临床研发质效。支持以临床价值为导…
▲ 做多中源协和600645.SH🇨🇳试探仓
▲ 赚 +0.83%入场 07-06 开盘 @19.20 → 离场 07-07 开盘 @19.44
16.0018.0020.0022.0019.20做多 07-06离场 07-0706-1008-14
日 K 取自复盘打分切片 · 蓝点/蓝虚线 = 纸面入场价 · 灰虚线 = 纸面离场 · 持有期红底 = 赚(价格在入场线上方)、绿底 = 亏
💡 交易逻辑国家药监局7月3日发布征求意见稿,明确把符合条件的CGT药品纳入创新药临床试验审评审批30日通道,属于对细胞治疗研发周期的直接政策利好。
怎么买 集合竞价买入 不高于 18.9(超上限不成交)
怎么卖 止盈 +6%(半仓)/+12%(清仓) · 止损 -5% · 时间止损 3日
失效/反转 若征求意见后被弱化、公司相关IND或临床项目不符合30日通道条件,或开盘高开超过限价且成交后无法维持细胞治疗板块强度,则退出。
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科创板日报可交易 · 做多市场:A股▲ 赚 +0.39% · 已结算把握 5/10
北京时间·🕒 发布 07-03 17:53:22时区推断·⟳ 抓取 07-03 20:32:06·⚡ 决策 07-06 00:07:19 +2d03h·113.6 天前
📄 原文科创板日报↗ 原文
国家药监局:将符合条件的细胞与基因治疗药品纳入创新药临床试验审评审批30日通道 打开APP × 17:53 财联社7月3日电,国家药监局综合司就《关于优化细胞与基因治疗药品审评审批有关事项的公告(征求意见稿)》公开征求意见。其中提到,鼓励…
ENTER▲ 做多和元生物688238.SH🇨🇳小仓
▲ 赚 +0.39%入场 07-06 开盘 @6.250 → 离场 07-07 开盘 @6.300
5.0006.0007.0006.250做多 07-06离场 07-0706-1008-14
日 K 取自复盘打分切片 · 蓝点/蓝虚线 = 纸面入场价 · 灰虚线 = 纸面离场 · 持有期红底 = 赚(价格在入场线上方)、绿底 = 亏
💡 交易逻辑政策由国家药监局官方征求意见稿确认,直接指向CGT临床研发提速,和元生物(688238.SH)作为A股稀缺CGT CRO/CDMO平台,订单弹性比大型综合药企更直接。
怎么买 限价买入 不高于 5.83、2 个交易日内有效
怎么卖 止盈 +7%(半仓)/+13%(清仓) · 止损 -5% · 时间止损 3日
失效/反转 若国家药监局最终稿删除CGT 30日通道表述,或公司/行业后续确认下游IND推进未带来CDMO订单改善,则退出。
不做 复星医药(600196.SH)
复星医药虽有复星凯特CAR-T平台,但集团体量大、政策未给出具体产品销售或利润增量,短线弹性不如纯CGT CDMO标的。
不做 中源协和(600645.SH)
中源协和更多是CGT主题联动,未核到本次审评提速可直接带来短周期订单、收入或利润变化的量化链条。
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